نتایج از شماره 1 تا 8 از مجموع 8

موضوع: گروه کارخانجات صنعتی تبرک (تبرک)

  1. #1
    مدیر mhjboursy آواتار ها
    تاریخ عضویت
    تیر ۱۳۹۲
    محل سکونت
    خواجه لامکان تویی بندگی مکان مکن
    ارسال
    11,520
    تشکر
    32,621
    تشکر شده 39,237 بار در 10,760 ارسال

    گروه کارخانجات صنعتی تبرک (تبرک)

    بسم الله الرحمن الرحیم



    جستار مخصوص شرکت گروه کارخانجات صنعتی تبرک (تبرک)




    آگهی عرضه اولیه سهم شركت گروه کارخانجات صنعتی تبرک با نماد "تبرک"
    بیشینه تعداد قابل خرید توسط هر کد 2200سهم
    قیمت 1335 تا 1395ریال
    دوشنبه 1396/12/28 با روش بوک بیلدینگ
    کل سهام قابل عرضه 220 میلیون است. که اگر تقسیم بر 150 هزار کد بکنیم می شود 1500 سهم برای هر کد.
    یعنی عرضه اولیه حدودا 2 میلیون ریال نقدینگی برای هر کد نیاز دارد. (اگر هم کل 2200 عدد سهم به هر کسی برسد می شود نفری 3 میلیون ریال!)





    http://i63.tinypic.com/w6rsx2.jpg
    «محمد حسین» هستم.
    امیرالمومنین(ع):برای دنیایت چنان کار کن که گویا همیشه زندگی خواهی کرد و برای آخرتت چنان که گویا فردا خواهی مرد.
    چون صوفیان به حالت و رقصند مقتدا. ما نیز هم به شعبده دستی برآوریم.

  2. 3 کاربر به خاطر ارسال مفید mhjboursy از ایشان تشکر کرده اند:


  3. #2
    مدیر mhjboursy آواتار ها
    تاریخ عضویت
    تیر ۱۳۹۲
    محل سکونت
    خواجه لامکان تویی بندگی مکان مکن
    ارسال
    11,520
    تشکر
    32,621
    تشکر شده 39,237 بار در 10,760 ارسال
    «محمد حسین» هستم.
    امیرالمومنین(ع):برای دنیایت چنان کار کن که گویا همیشه زندگی خواهی کرد و برای آخرتت چنان که گویا فردا خواهی مرد.
    چون صوفیان به حالت و رقصند مقتدا. ما نیز هم به شعبده دستی برآوریم.

  4. 4 کاربر به خاطر ارسال مفید mhjboursy از ایشان تشکر کرده اند:


  5. #3
    مدیر mhjboursy آواتار ها
    تاریخ عضویت
    تیر ۱۳۹۲
    محل سکونت
    خواجه لامکان تویی بندگی مکان مکن
    ارسال
    11,520
    تشکر
    32,621
    تشکر شده 39,237 بار در 10,760 ارسال

    پاسخ : گروه کارخانجات صنعتی تبرک (تبرک)

    #تبرک

    تحلیل بنیادی

    نگاهی به تبرک در آستانه عرضه اولیه

    ✔️گروه کارخانجات صنعتی تبرک شرکتی است که ماهیت سرمایه گذاری دارد و سود حاصله بر مبنای سود بدست آمده در شرکتهای زیر مجموعه آن می باشد.
    سرمایه تبرک تقریبا 223 میلیارد تومان است و در حسابهای خود11 میلیارد تومان سود انباشته دارد.

    ✔️مهمترین زیر مجموعه این شرکت غشهداب است که در بازار فرابورس ایران پذیرفته شده است.

    ✔️ این شرکت در سال مالی 95 به ازای هر سهم 168 ریال سود داشته است . جمع درآمدهای عملیاتی شرکت 41 میلیارد تومان بوده که ناشی از سود تقسیمی زیر مجموعه ها و همچنین فروش سرمایه گذاری ها بوده است.

    در نه ماهه سال جاری 5 میلیارد تومان سود ساخته است.

    ✔️تبرک سود سال مالی منتهی به 96/12/29 را 208 ریال پیش بینی کرده است. در این صورت میزان سود حاصل از تقسیم سود را 418 میلیارد ریال و سود حاصل از فروش سرمایه گذاری ها را 86 میلیارد ریال در نظر گرفته است که مربوط به فروش بخشی از سهام شرکت غشهداب می باشد



    ✔️ بررسی وضعیت زیر مجموعه های شرکت :
    غشهداب: در صورت مالی پیش بینی شده سود تقسیمی غشهداب را 135 میلیارد ریال در نظر گرفته است که با توجه به پیش بینی سود 30 میلیارد تومانی غشهداب و سیاست تقسیم سود حداکثری به نظر از این بابت تبرک درآمد بیشتری داشته باشد.

    بنابراین از 418 میلیارد ریال سود در نظر گرفته تبرک 135 میلیاردش از محل غشهداب است که احتمالا بیشتر هم بشود و 273 میلیارد ریال دیگر از شرکتهای غیر بورسی این شرکت می باشد
    بیشتری سود در نظر گرفته از این بخش مربوط به شرکت اخشان اخلمد به میزان 114 میلیارد ریال و شرکت نوش پونه مشهد به مقدار 144 میلیارد ریال است.

    ✔️این شرکت دارای 14 میلیارد تومان ذخیره کاهش ارزش نیز می باشد
    ذخیره کاهش ارزش سرمایه گذاری های شرکت از بابت بهينا به مبلغ 18،741 ميليون ريال ، طلاي سفيد تبرک 42،763 ميليون ريال و شرکت بهاران گلبهار خراسان به مبلغ 80،059 ميليون ريال مي باشد . که شرکت بهاران گلبهار را فروخته است و از این بابت 8 میلیارد تومان از ذخیره 14 میلیارد تومانی برگشت می خورد. بنابراین در حال حاضر ذخیره کاهش ارزش شرکت 6 میلیارد تومان میشود

    ✔️ اما قطعا با توجه به ماهیت این شرکت باید ان ای وی آن محاسبه گردد تا ارزندگی سهم مشخص شود :

    برای ارزشگذاری سهام شرکتهای زیر مجموعه در غشهداب بحثی وجود ندارد ولی برای شرکتهای غیر بورسی از ارزش تخمینی به روش پی به ای استفاده می کنیم. از این رو برای شرکتهایی که سود ده هستند و در محاسبات ما دارای افزایش ارزش می شوند آن افزایش ارزش را محاسبه می کنیم ولی برای زیان ده ها و آنهایی که کاهش ارزش نشان می دهند در محاسبات صفر نشان می دهیم چرا که خود شرکت 14 میلیارد تومان ذخیره کاهش ارزش در نظر گفته است که البته با توجه به توضیحات بالا ما 6 میلیارد تومان در محاسبات می آوریم


    ⭕️ غشهداب: ارزش روز این شرکت 180 میلیارد تومان است که افزایش ارزش آن با احتساب حق تقدم آن میشود 441 میلیارد ریال

    پرتفوی غیر بورسی:

    ⭕️ شرکت نوش پونه مشهد که بیشترین سرمایه گذاری غیر بورسی تبرک روی این شرکت بوده است هیچ گزارشی نداده اما در صورتهای مالی تبرک سود هر سهم این شرکت 118 ریال و سود تقسیمی آن را 168 ریال در نظر گرفته است و از بابت آن ذخیره کاهش ارزش هم گرفته است.

    ⭕️ شرکت اخشان اخلمد که در سال 96 با بهای تمام شده 12 میلیارد تومان تحصیل شده است در 6 ماهه ابتدایی سال 96 سود 5 میلیارد تومانی داشته است که اگر با همین ریتم سود آوری داشته باشد می توانیم حداقل 8 میلیارد تومان سود برایش در نظر بگیریم که با په بی ای 6 ارزشش میشود 48 میلیارد تومان و از این بابت تبرک افزایش ارزش 36 میلیارد تومانی می گیرد.

    ⭕️ شرکت بهینا با بهای تمام شده 10 میلیارد تومانی در شش ماهه اول سال جاری سود ده نبود و از این بابت افزایش ارزشی متوجه تبرک نخواهد شد .

    ⭕️ طلای سفید تبرک با بهای تمام شده 7 میلیارد تومانی برای شرکت تبرک در شش ماهه ابتدایی امسال زیان ده بوده است و کلا شرکتی زیان ده و البته در ابعاد کوچک است که از این بابت هم قطعا افزایش ارزشی به تبرک نخواهد رسید.

    شرکت مبین نگار بهناز کوچک زیان ده و ارزش بررسی هم ندارد.

    شرکت کشت و صنعت بهاران گلبهار را هم که واگذار کرده است

    ✔️✔️ در کل با این حساب ان ای وی تبرک میشود :

    جمع حقوق صاحبان سهام 236 میلیارد تومان
    افزایش ارزش از پرتفوق بورسی 44 میلیارد تومان
    افزایش ارزش از پرتفوی غیر بورسی 36 میلیارد تومان
    ذخیره کاهش ارزش سرمایه گذاری ها (6) میلیارد تومان

    خالص ارزش دارایی های شرکت :310 میلیارد تومان
    ان ای وی به ازای هر سهم 1390 ریال
    70 درصد ان ای وی به عنوان سقف قیمتی : 1000 ریال
    قیمت عرضه اولیه 1335 -1395 ریال


    ✔️ چند نکته مهم در مورد تبرک :

    شرکت تبرک در سال 94 فقط 28 میلیارد ریال سود داشته است و به یکباره از سال 95 دگرگون شده و سودش شده است 400 میلیارد ریال !!!!

    در پیش بینی درآمد هر سهم تمام تلاش خود را برای افزایش سود کرده است به طوری که برای همه زیر مجموعه های سود ده سود تقسیمی را بیش از سود هر سهم در نظر گرفته است ( یعنی از سود انباشته تقسیم کرده) !!!

    تبرک دو سال است که برای بورسی شدن تلاش می کند یعنی از سال 95 که سودش دگرگون شده است !!! و بالاخره امسال فرابورس را راضی کرد

    این شرکت پیش بینی کرده است که در سال جاری دارایی ثابت بفروشد و از این بابت 110 میلیارد ریال سود بسازد و با این سود و کسر هزینه کاهش ارزش سرمایه گذاری هایش سرفصل درآمدهای متفرقه خود را با زیان 29 میلیارد ریالی گزارش کرده است. این فروش نه ماهه انجام شده و در صورت جریان وجوه نقد مشخص است .


    🔹 نتیجه گیری : با این شرایط به نظر می رسد سهام تبرک در 1395 ریال گران است و شاید سقف قیمتی آن نیز همین باشد ولی شرکت مبهم است و اررشگذاری درستی نمیشود از آن داشت. البته در نظر داشته باشید که آقای بوستانی بازیگر خوبی است. شاید سهمش را رشد دهد ولی در آنچه که دیدیم قیمت عرضه اولیه بالاست

    علی خالق نیا
    26 اسفند
    «محمد حسین» هستم.
    امیرالمومنین(ع):برای دنیایت چنان کار کن که گویا همیشه زندگی خواهی کرد و برای آخرتت چنان که گویا فردا خواهی مرد.
    چون صوفیان به حالت و رقصند مقتدا. ما نیز هم به شعبده دستی برآوریم.

  6. 5 کاربر به خاطر ارسال مفید mhjboursy از ایشان تشکر کرده اند:


  7. #4
    مدیر mhjboursy آواتار ها
    تاریخ عضویت
    تیر ۱۳۹۲
    محل سکونت
    خواجه لامکان تویی بندگی مکان مکن
    ارسال
    11,520
    تشکر
    32,621
    تشکر شده 39,237 بار در 10,760 ارسال

    پاسخ : گروه کارخانجات صنعتی تبرک (تبرک)

    این بازی ای که آقای خالق نیا به آن اشاره کرد را دقت کردید؟؟؟
    در مجمع سپ هم روی این موضوع تاکید می شد...
    می گفتند معلوم نیست جریان چیست که هر شرکتی که می خواهد وارد بورس شود یک باره پیش از عرضه سودش دو سه برابر می شود و دوباره بعد از عرضه سودش بر می گردد سر جایش!؟!؟!؟!!!!

    «محمد حسین» هستم.
    امیرالمومنین(ع):برای دنیایت چنان کار کن که گویا همیشه زندگی خواهی کرد و برای آخرتت چنان که گویا فردا خواهی مرد.
    چون صوفیان به حالت و رقصند مقتدا. ما نیز هم به شعبده دستی برآوریم.

  8. 5 کاربر به خاطر ارسال مفید mhjboursy از ایشان تشکر کرده اند:


  9. #5
    عضو فعال linux_linda آواتار ها
    تاریخ عضویت
    خرداد ۱۳۹۳
    ارسال
    1,329
    تشکر
    1,547
    تشکر شده 2,735 بار در 1,052 ارسال

    پاسخ : گروه کارخانجات صنعتی تبرک (تبرک)

    تبرک همون شرکتی که تو اصفهان تعاونی سرمایه گذاری مالی داشت ؟

  10. #6
    عضو عادی Dext3R آواتار ها
    تاریخ عضویت
    مهر ۱۳۹۷
    ارسال
    189
    تشکر
    982
    تشکر شده 634 بار در 186 ارسال

    پاسخ : گروه کارخانجات صنعتی تبرک (تبرک)

    بعد حقوقی پاسا بهترین حقوقی بنظرم مال تبرکه. مخصوصا از وقتی بیمه مرکزی وارد سهم شده. امروز کسایی که تابلو رو میدیدن به ارزش این سهم پی بردن. بنظرم دوستان به این سهم کم لطفی میکنن.

  11. 2 کاربر به خاطر ارسال مفید Dext3R از ایشان تشکر کرده اند:


  12. #7
    عضو عادی
    تاریخ عضویت
    بهمن ۱۳۹۷
    ارسال
    94
    تشکر
    2,063
    تشکر شده 128 بار در 62 ارسال

    پاسخ : گروه کارخانجات صنعتی تبرک (تبرک)

    سلام

    ممنون

  13. #8
    عضو عادی Dext3R آواتار ها
    تاریخ عضویت
    مهر ۱۳۹۷
    ارسال
    189
    تشکر
    982
    تشکر شده 634 بار در 186 ارسال

    پاسخ : گروه کارخانجات صنعتی تبرک (تبرک)

    پس تو کوچه ما هم عروسی شد ...

    نسبت 1 به 7 ...

    خرید حقوقی سر خطی ...

    شکستن پرقدرت سقف تاریخی ...

  14. کاربر زیر به خاطر ارسال مفید Dext3R از ایشان تشکر کرده است:


اطلاعات موضوع

Users Browsing this Thread

در حال حاضر 1 نفر از این موضوع دیدن می کنند (0 عضو و 1 مهمان)

بوک مارک ها

مجوزهای ارسال و ویرایش

  • شما نمی توانید موضوع جدید ارسال کنید
  • شما نمی توانید به ارسال ها پاسخ دهید
  • شما نمی توانید فایل پیوست کنید
  • شما نمی توانید ارسال های خود را ویرایش کنید
  •