دست نوشته ها

[گرگین خان]

#شپدیس ۶ ماهه حسابرسی شده به سود ۱۶۰۰ تومانی رسیده است .

در گزارش تفسیری شرکت معتقد به کسب سود ۲۲۰۰ تومنی برای ۶ ماهه دوم سال است
یعنی به ازای هر سهم ۳۸۰۰ تومان !
قیمت روز ۱۷۰۰۰تومان

[گرگین خان]

#پارسان هم با قیمت ۳۰۰۰تومان توانایی سود سازی ۶۰۰ تومانی به ازای هر سهم را دارد .
بنظرم ریسک مناسبی جهت سرمایه گذاری داشته باشد

[گرگین خان]

گزارش های ضعیف امروز(کاهش حاشیه سود به نسبت سال قبل بواسطه افزایش بهای تمام شده)

#نوری ۱۴۶۲ تومان،حاشیه سود از۳۰٪ سال ۹۹ به ۲۰٪ در ۱۴۰۰رسید.
#کاوه ۱۷۶ تومان،حاشیه سود از ۲۹٪ سال ۹۹به ۱۷٪ در ۱۴۰۰رسید.
#شاراک ۶۸۴ تومان حاشیه سود ۱۴۰۰ برابر با ۲۷ ٪

#جم ۵۳۵ تومان ، که ۵٪ کمتر از۹۹ساخته است.

[گرگین خان]

بتا سهم:
گزارش بازارامروزیکشنبه 5تیر 1401

یاس یا ترس !

امروز بازار سرمایه در سردرگمی عجیب و یخ‌زدگی مفرط خود قرار داشت که بی حوصلگی و بی رمقی و فضای منفی را برای همه ترسیم کرده تا حتی معاملات بانک و خودرو که لبخند برجام را پشت سر خود می‌دیدند حال و روز خوبی نداشته تا یکی از تلخ ترین روزهای بازار طی مدت اخیر ثبت شود. طی این مدت روزهای منفی در بازار کم نداشتیم اما این یکی از این جهت تلخ است که انتظار بازار با توجه به تحولات و خبرها ، انتظار دیگری بود و چیز دیگری محقق شد ...

برای بررسی و درک بازار بهتر است ابتدا صحنه این بازی که در حال جریان است و اتفاقات و رویدادهای پیدا و پنهان و اطراف او را خوب درک کنیم و ببینیم چه خبر است و چه میشود ...

برای ترسیم این صفحه بازی باید بازیگران و اتفاقات او را شناخت ... ما در یک سو با فضای بسیار خاص سیاسی مواجه ایم که در آن احتمالاً برجام در آستانه نهایی شدن و توافق در آستانه شکل گرفتن است ترس بازار از توافق همیشه بوده و این ترس ناشی از تحولات ارزی است که بازار ناگهان خود را با سقوط نرخ ارز مواجه ببینند . هرچند در مورد این استدلال و امکان و کم و کیف آن هم نظریات مختلفی وجود دارد . اما به هرحال ترس بازار از برجام دوباره بیشتر از منافع و منفعت آن شده و همه با توجه به فضای فعلی سیاسی واهمه عجیبی از ریزش دلار و توافق دارند که بخشی از بازار به دلیل همین موارد سراغ سهم های دلاری محور بازار نمی رود . ( این که اصلا دلار تا چه سطحی نزول میکند و سناریوهای خوش بینانه و بدبینانه ماجرا چیست بماند ، به این دیدگاه بازار و فعالان بازار عادت کرده ایم که وقتی جو منفی می شود همه چیزش را تا بیخ منفی می بیند . )
درسوی دیگر بازارهای جهانی هم کمیتش لنگ می زند و تردید بسیاری از افراد را در بازار بیشتر کرده که نکند رکود احتمالی جهانی دامن کامودیتی ها را گرفته و این دامن را پایین بکشد و آن چه نباید اتفاق بیفتد می‌افتد ! خلاصه ترس از بازارهای جهانی و نرخ ارز امروز و این روزها یکی از مهمترین چالشهای بازار است که به واقع بیش از ۶۰ درصد بازار ما را درگیر خود کرده و مانع از افزایش شجاعت خریداران در بازار شده است

وقتی این موارد را می بینیم به طور کلی شاخک های بسیاری از سهامداران برای صبر کردن و دیدن فضا تکان خورده و سمت محافظه کار مغز آنها تقویت می شود و همین عاملی می شود برای اینکه افراد مختلف در بازار یا نقد کرده و منتظر بمانند یا دست به خرید و فروش نزنند و چنین فضایی در بازار به وجود می آید
در کنار این موارد شما تحولات و بی نظمی کم دانشی در تصمیمات دولت را هم ببینید که قوز بالای قوز بازار است مثلاً زمزمه های افزایش نرخ سود، تحولات بازارها و نرخ های دستوری ، فشار روی شرکت ها و مواردی از این دست . به واقع هنوز حال دانشمندان وزارت صمت را درک نمی‌کنیم که در آن مقطع که بازارهای جهانی در وضعیت خوبی قرار داشت تصمیم اخذ عوارض گرفتند ! آنها امروز کجای این بازی پنهان شده اند! آن موقع بخشی از حاشیه سود شرکت ها را به نفع خود مصادره می کردند و امروز که قیمت ها افت کرده میتوانند بخشی از افت سود شرکت ها را جبران کنند ؟!! بخش مهمی از درد بازار که حاضر نمی شود با وجود دیدن اتفاقات مثبت و چشم انداز خوب به دل بازار بزند همین بی سوادی ها و بی دانشی هاست که سرمایه های مردم را به سخره گرفته و تصمیمات عجیب وزارتخانه ها را رقم می زند ! از خودرو بگیر تا پتروشیمی و سیمان وفولاد و غیره ...
طرف دیگر در این صحنه و بازی گزارش های ماهانه است که انصافاً تا به این لحظه گزارش های بسیار خوبی راهی کدال شده است اما چرا بازار واکنش نشان می دهد بسیاری با خود می‌گویند اگر قرار باشد حاشیه سود سه ماهه چهارم و قربانی کردن شرکتها تکرار شود گزارش های سه ماهه و این گزارش های ماهانه نیز تاثیری نخواهد داشت و اوضاع بعد از گزارش های سه ماهه نیز تغییر نمی کند . یعنی بازار گزارش های خوب را می بیند و چشم را می بندد و توجهی نمیکند !

حال شما در نظر بگیرید در بلبشو تحولات و اخبار سهامدار باید چه تصمیمی بگیرد و چگونه به آینده امیدوار باشد ؟! شوک هایی که میتوانست از گروه خودرو پالایش به بازار وارد شود نیز با تصمیمات و بازی بد بازیگر بدتر از بد یعنی دولت به بدترین شکل ممکن خراب شد و حالا خبر های مثبت از این صنایع هم نمی تواند به بازار کمک کند اما چه میشود و چه باید کرد ؟!

چند روز پیش به خاطر بیاورید جمله ای را که نوشتیم برای تحمل بازار و گذر ازاین مرحله اعصاب پولادین نیاز است فنر این بازار جمع می‌شود و باید تحمل کرد و ناگهان جایی بالا می پرد دقیقاً در چنین شرایطی هستیم که تحمل بازار اعصاب پولادین می خواهد و برای گذر از این شرایط به انبوه خبرها و اتفاقات نیاز دارد شاید در حال حاضر جریان نقدینگی هم خیلی به بازار کمک نکند

تازه این را نگفتیم که به این صحنه بازی نظر چارتیست ها را هم اضافه کنید کامل می شود که آن ها معتقدند شاخص در جایی بین یک میلیون 440 و یک میلیون و ۴۶۰ هزار واحد آرام میگیرد و کم کم هوای دیگری را کوک می کند چیزی که احتمالاً نشان می‌دهد بازار طی چند روز آتی نیز خیلی حال و روز خوبی نخواهد داشت ولی نزدیک ان نقطه هستیم ..

اما تمام این موارد را شنیدیم معتقدیم بازار درست در اوج ناامیدی و در جایی که کسی فکرش را نمی کند باز می گردد و این نقطه ای است که احتمالاً طی روزهای آتی به آن نزدیک خواهیم شد

امیدواری ما به رویدادهای پیش روست هر چند ممکن است زمان بگیرد ولی چاره ای جز امید نیست . امید به برجامی که منطقی عمل شده و افت عجیب دلار را رقم نزند ، به بازارهای جهانی که با ثبات عمل کنند ، به نرخ دلار نیما که به بازار آزاد نزدیک شود،به رفتار معقول دولت در بازارهای و صنایع ، به گزارش های سه ماهه و ماهانه که حاشیه سود ها را حفظ کرده باشد ،به مجامع موفق ، به خبرهای معاملات بلوک خودرویی و گزارش های خوب سه ماهه پالایشی ها ...

پس ببینید دست بازار خیلی هم خالی نیست منتها بازیگری نیاز دارد که این دست را به سمت تحولات مثبت بچرخاند معمولاً گذر زمان چنین رویدادی را رقم میزند اما اگر می خواهیم واقعا به بازار کمک کنیمباید دستی این ورق های خوب را رو کند ! مجموعه هایی مانند وزارت اقتصاد و دولت اگر قصد کمک به بازار سرمایه را دارند بهتر است در جهت محقق شدن همین اهداف گام های مثبتی را بردارند
باور کنید بازار نیاز به پول آنچنانی برای حرکت ندارد جریان پولی که صندوق توسعه همچون قطرات آب به بازار می زند نمی‌تواند تشنگی این بیمار را برطرف کند و باید جریان پول با خبر های مثبت روی سر بازار ریخته شود
خلاصه کاری جز امیدواری نمی‌توان داشت و تجزیه و تحلیل اکثر افراد نیز همین است که با این شرایط فعلی قیمت ها در نقاط ارزنده قرار دارند البته فردا را هیچ کس ندیده و نمی دانیم چه می شود ولی گاهی اوقات تشویق به عدم خرید و فروش میکنی که قیمت ها غیرمنطقی است و فضا غیرمنطقی تر ... امروز در ان نقطه قرار نداریم

[گرگین خان]

P/S
شرکتهای فلزی تقریبا محدوده ۱تا ۲ قرار گرفته است
بنظرم این برای اولین بار طی سال‌های گذشته رخ داده باشد.
#فخوز با مارکت ۶۶میلیاردی در سه ماهه نخست ۱۲همت فروش
#فولاد با مارکت ۳۱۹ همتی در سه ماهه نخست ۴۸ همت فروش
#کاوه با مارکت ۱۸.۶همتی در سه ماهه نخست ۶.۳ همت فروش
#ارفع با مارکت ۱۵همتی در سه ماهه نخست ۳ همت فروش
#هرمز با مارکت ۳۴ همتی در سه ماهه نخست ۵.۵ همت فروش داشته اند.

[گرگین خان]

#فولاد در سه ماهه نخست ۱۴۰۱
در مقایسه با ۳ماهه ۱۴۰۰
از لحاظ ریالی ۴۳درصد افزایش مبلغ فروش
از لحاظ وزنی۸درصد افزایش تولید
داشته است.
فروش سه ماهه به ۴۸.۱همت
و از لحاظ تولید ۲۳۳۲هزار تن تولید کرده است .

با فروش ۱۸.۷همتی فولاد در خرداد ۱۴۰۱
مشخص شد شرکت نزدیک به ۱۰ همت خارج از بورس کالا اقدام به فروش کرده است .

فولاد طی ۱۲ ماه آینده
حداقل ۵۰۰ تومن سود خواهد داشت
با یک افزایش سرمایه ۸۱ درصدی از انباشته
بازار کج سلیقگی بدی در قبال فولاد انجام میدهد

نرخ فروش ورق گرم
در خرداد برابر با ۲۱ میلیون تومان بوده است .
در صورتیکه در بورس کالا ۳۴۰هزار تن را اجبارا ۱۸ میلیون تومان فروخته بود

[گرگین خان]

شتران
در حسابرسی نشده ۸۵ تومن محقق کرده است
بنظرم در حسابرسی شده توانایی اعلام عایدی ۹۵ تومنی را داشته باشد .
برای سه ماهه نخست سال با تولید۳.۴میلیون متر مکعب محصول (۲۰درصد بیشتر از سال گذشته)و افزایش کرک اسپرد محصولات پالایشی احتمالا بالای ۴۰ تومن سه ماهه محقق کند.

[گرگین خان]

مهم برای فولاد
مجوز افزایش سرمایه 81 درصدی #فولاد از محل سود انباشته صادر شد‌.

در گزارش ارسالی شرکت بفرض اعمال افسر
فولاد پیش بینی سود خالص ۸۱ همتی
(معادل ۱۵۳تومن با سرمایه ۵۳همتی) برای سال ۱۴۰۰ و
۷۳همت (معادل ۱۳۸ تومن با سرمایه ۵۳ همتی ) برای سال ۱۴۰۱ کرده است .


پ.ن:با فرض جدول فوق سود سال ۱۴۰۰ فولاد قبل از اعمال افسر معادل ۲۶۵ تومان لحاظ شده است

[گرگین خان]

#شتران در گزارش ۱۲ماهه حسابرسی شده به سود ۹۰۵ ریالی رسید. حسابرسی نشده ۸۵۰ ریال بود.
بهار ۱۵۲ ریال
تابستان۱۸۲ ریال
پاییز ۲۸۳ ریال
و در زمستان ۲۸۸ ریال سود ساخته است.

پ.ن: کرک اسپرد در سه ماهه نخست ۱۴۰۱ جهشی بوده است.

[گرگین خان]

#فولاد در یک عملکرد عالی به سود ۲۵۸ تومانی
برابر با ۷۶ همت رسید.
از طرفی سود تلفیقی شرکت به عدد خیره کننده ۲۹۷ تومان برابر با۸۷ همت رسید.
واقعا عملکرد عالی و خیره کننده ای داشته است .
از نظر من نسبت به سایر همگروهان عالی بود،علیرغم تمام کارشکنی های که سه ماهه چهارم سال اتفاق افتاد بهار ۴۷ تومان
تابستان ۷۴ تومان
پاییز ۶۰ تومان
زمستان ۷۷تومان محقق کرده است