سرمايه گذاري سپه ( وسپه )

[same1]

حیف سهم به این خوبی تاپیک نداشته باشه

[same1]

خب حالا که کچاد و کگل دارن باز میشن خوبه یه نگاهی به پرتفو وسپه کنیم
36% پرتفوی وسپه رو کچاد و کگله به اضافه ی 11% امید پس باز شدن این سهما با هم بیشترین تاثیر رو روی سپه میذارن یعنی به ازای هر 2 درصد مثبت خوردن این سهما 1 درصد ارزش وسپه زیاد میشه

اونطور که من حساب کردم nav سهم حدود 200 تومنه که یعنی سهم داره حدود 65% ارزش واقعیش معامله میشه
تازه سود خوب امسال رو هم بهش اضافه کنید
امسال 35 تومن میسازه که با قیمت الان سهم P/e میشه 3.7

[same1]

اینم تکنیکالش

[same1]

امروز تو مجمع شرکت 38 تومن قرار شد سود تقسیم کنه
یه خبرایی هم هست احتمالا تو خرداد افزایش سرمایه داره

[بابک 52]

بررسی گزارش های یک شرکت سرمایه گذاری با قیمتی مطلوب در روز بازگشایی



شرکت سرمایه گذاری سپه در گزارش عملکرد سالانه خود موفق شد 330 ريال سود خالص با سرمایه 2390 میلیارد ريال محقق کند و با توجه به 922 میلیارد ريال سود انباشته گزارش شده در ترازنامه، 380 ريال بین سهامداران تقسیم کرد.

نخست؛ در صورت سود و زیان مورد تصویب مجمع عادی سالیانه، شرکت توانسته حدود 620 میلیارد ريال سود حاصل از سرمایه گذاری ها کسب کند که نسبت به سال قبل توانست 44 درصد رشد سودآوری داشته باشد. این رشد به دلیل انتخاب بهتر شرکت های بورسی ایجاد شده که توانسته سود شرکت را از این محل افزایش دهد. این درآمد حدود 77 درصد از کل درآمد شرکت را در سال سپری شده ایجاد کرده و وابستگی شرکت به سود شرکت های سرمایه پذیر را نشان می دهد. 23 درصدی درآمد شرکت نیز از محل سود حاصل از فروش سرمایه گذاری ها تأمین شده که این سود نیز نسبت به سال قبل 125 درصد رشد یافته است.

در کل جمع درآمدهای شرکت با رشد 57 درصدی نسبت به سال قبل حاصل شده است.

شرکت هزینه های اداری تشکیلاتی خود را با رشد 22 درصد محاسبه کرده که در کنار کاهش 36 درصدی سایر درآمدهای عملیاتی، سود عملیاتی معادل 56 درصد نسبت به سال قبل افزایش نشان داده است.

دوم؛ در بخش مالی اما شرکت با رشد بالایی در سال جاری مواجه شده که هزینه مالی را تا حدود 31 میلیارد ریال افزوده است. این رشد 326 درصدی در کنار کسب حدود 25 میلیارد ريال درآمد متفرقه که با افزایش 1504 درصد نسبت به سال مالی قبل محقق شده، سود قبل از کسر مالیات شرکت را با 57 درصد افزایش نشان داده است.

معافیت مالیاتی شرکت به دلیل فعالیت سرمایه گذاری، در نهایت سبب شده سود خالص نیز با رشد 57 درصد ایجاد شود.

سوم؛ در بررسی پرتفوی شرکت در پایان دی ماه 90 و ترازنامه مصوب مجمع سپری شده، برای به دست آوردن ارزش سبد هر سهم و ارزش خالص دارایی های هر سهم، سهم شرکت های سرمایه پذیر بورسی و غیر بورسی به شرح زیر هستند؛

شرکت های بورسی؛

1. معدنی صنعتی چادرملو با سهم 25 درصد از کل ارزش سبد سهام

2. سرمایه گذاری امید با سهم 11 درصد از کل ارزش سبد سهام

3. سرمایه گذاری ملی ایران با سهم 6 درصد از کل ارزش سبد سهام

4. سنگ آهن گل گهر با سهم 5.2 درصد از کل ارزش سبد سهام

5. پتروشیمی خارک با سهم 5 درصد از کل ارزش سبد سهام

6. سیمان داراب با سهم 4.7 درصد از کل ارزش سبد سهام

7. حق تقدم سنگ آهن گل گهر با سهم 4.5 درصد از کل ارزش سبد سهام

8. سرمایه گذاری غدیر با سهم 4.2 درصد از کل ارزش سبد سهام

9. پتروشیمی پردیس با سهم 4 درصد از کل ارزش سبد سهام

10. فولاد مبارکه اصفهان با سهم 3.4 درصد از کل ارزش سبد سهام

11. پتروشیمی اراک با سهم درصد از کل ارزش سبد سهام

شرکت های غیر بورسی با سهم 3 درصد از کل ارزش سبد سهام

با توجه به ارزش 5142.6 میلیارد ريالی سبد سهام در پایان دی ماه 90 با سرمایه 2392 میلیارد ريال، ارزش سبد برای هر سهم برابر با 2150 ريال و ارزش خالص دارایی های شرکت برای هر سهم برابر با 2007 ريال خواهد بود.

نتیجه؛ با در نظر گرفتن تغییر قیمت سهام شرکت های سرمایه پذیر، ارزش سبد و ارزش NAV هر سهم تغییراتی خواهد داشت.

با توجه به مقادیر حاصل شده، نسبت قیمت سهم در روز بازگشایی نماد به NAV برابر با 52 درصد احتمال رشد قیمت تا بیش از 1400 ريال وجود خواهد داشت. از طرفی نسبت سود خالص محقق شده به ارزش خالص دارایی ها (NAV) نیز برابر با 16 درصد به دست می آید.

در صورت رشد سود در سال 91، می توان به رشد این نسبت خوش بین بود. در نهایت با توجه به این نکته که شرکت چادرملو سهم بالایی در پرتفوی شرکت به خود اختصاص داده و سود سال 91 خود را با پیش بینی های محتاطانه اعلام کرده، می توان انتظار داشت رشد سودآوری سهم و رشد قیمت بر ارزش معاملاتی وسپه و بر سود شرکت مؤثر باشد.

این نکته را در نظر داریم که بهره مالکانه برای سال 91 شرکت چادرملو در نظر گرفته نشده و در صورت لحاظ شدن در طی سال، هزینه ای برای شرکت ایجاد خواهد شد که از سودآوری و رشد قیمت جلوگیری خواهد کرد.

البته این موضوع را نیز در نظر داریم که شرکت در گزارش اخیر خود ذخیره ای معادل 25 میلیارد ريال برای کاهش ارزش سرمایه گذاری های خود در نظر گرفته بود. سایر موارد در گزارش های مبسوط سایت نمابورس به طور مفصل شرح داده شده است.

http://namabourse.com/news/18241/

[بابک 52]

دوستان گفتم حیف این سهمه که تاپیکش اون ته مه ها خاک بخوره

یادش به خیر یه زمانی 800 هزار تا وسپه داشتم

خداییش چه حالی به سرمایه گذارانش داده از 103 تومن سه ماه پیش الان رو 124 تومن صف خرید 60 میلیونی داره بعدش 38 تومن هم سود نقدی داده


دیگه چه سهمی از این بهتر می خواهین ؟ 60 درصد 3 ماهه داده تازه قطعا" با این سود آوری کچاد قطعا" وسپه تا 150 تومان خواهد رفت

اونوقت میشه 80 درصد سود

[morteza93]

خرید توی این قیمت توجیه داره بنظرتون؟

[morteza93]

.....
دیگه چه سهمی از این بهتر می خواهین ؟ 60 درصد 3 ماهه داده تازه قطعا" با این سود آوری کچاد قطعا" وسپه تا 150 تومان خواهد رفت

.......

بنظرتون چند وقته با 150 میرسه؟

[same1]

خرید توی این قیمت توجیه داره بنظرتون؟

بستگی داره به چه دیدی بخوای خرید کنی ؟
با توجه به افزایش سرمایه ای که احتمالا داره قیمتشو میکشن بالا
حالا اضافه کنید به قضیه زمین لواسان به اضافه تعدیل کچاد
فکر میکنم 180 رو هم میبینه ولی حالا زمانی میتونه 2 هفته ای برسه اونجا یا 2 ماهه

[*سامان*]

98 ريال سه ماهه پوشش داد كه واسه يه شركت سرمايه گذاري عاليه.....در پايان سال شايد اعداد عجيب غريبي رو پوشش بده...جالبه شركت كلا هزينه هاش خيلي پايينه و منو به فكر فرو برده.....منحني سرمايه گذاريشو بايد بدست بيارم....به نظرم منحني جالبي داشته باشه

http://codal.ir/Reports/Exports/keJr...bsWw%3d%3d.pdf