شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

[الکساندر آلخین]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

سلام و عرض ادب.
در صورتی که فرصت داشتید ذوب را بررسی بفرمایید. به نظرم این سهم پتانسیل هم قیمت شدن با فولاد مبارکه را دارد. فروش شرکت و ارزش بازار آن با هم برابر است.!! مشکل این شرکت اینه که حاشیه ی سودش پایینه. نمی دونم چرا؟؟ ولی در صورتی که بتونه هزینه های مالی رو کاهش بده امسال حتی پتانسیل ساختن ۱۰۰ تومان سود رو داره.!

ذوب و گزارش سه ماهه ی عالی . در سه ماهه ۱۸ تومان سود ساخته. یعنی در کل سال به احتمال قوی همان صد تومانی که گفته بودم خواهد ساخت. نکته ی بسیار قابل توجه کاهش ۱۰۳ درصدی در هزینه های مالی است.!!! ذوب به سقف قبلی در ۱۲۰۰ تومان خواهد رسیذ. همین امسال.

[سهامدار خرد]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

تاریخ پست ۱۴۰۰/۰۳/۰۶









با سلام و درود

در تاریخ ۱۴۰۰/۰۳/۰۶ و نزدیک به دوماه پیش برای اولین بار سود بوعلی برای سال ۱۴۰۰ را پیش بینی کردم

۱۳۵۰ تومان = eps

آن موقع قیمت سهم = ۴۲۵۰ تا ۴۳۰۰ تومان و قبل از مجمع


امروز گزارش سه ماهه اول بوعلی بر روی کدال نشست مجدد پیش بینی سود بوعلی با گزارش واقعی ۳ ماهه اول

۱۳۴۵ تومان = eps فوروارد سال ۱۴۰۰
اما چند نکته :

شرکت زیان تسعیر ارز ۲,۶۹۸,۱۲۴ شناسایی کرده که با نرخ ارز نیمایی این روز ها قابل برگشت در گزارشات بعدی خواهد بود

سود سهام دریافتی از شگویا چون تکرار پذیر در فصول آتی نمی باشد از محاسبات خارج می شود

شرکت بیش از ۱۰۰.۰۰۰ تن انواع محصول تولید کرده انواع به فروش نرسانده = من سود این موجودی را رو هم حساب به سود تحقق یافته سه ماهه اضافه کردم

زنده باد بوعلی

زنده باد بوعلی وزنده باد جناب شفاف

[Mehrsana]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

جناب شفاف سازی پس این آواتحلیل چی میگه:

#بررسی_گزارش_کدال #بوعلی

✅ این شرکت در سه ماهه نخست سال مالی جاری حدود ۹۱۷ میلیارد تومان (معادل ۲۶۲ تومان به ازای هر سهم) سود خالص شناسایی کرده که نسبت به مدت مشابه سال گذشته ۴۵۲ درصد رشد داشته است.

✅ فروش ۳ ماهه شرکت به ۴ هزار و ۴۳۲ میلیارد تومان رسیده است که نسبت به مدت مشابه سال گذشته ۲۲۷ درصد رشد داشته است.

✅ حاشیه سود ناخالص شرکت در فصل بهار سال ۱۴۰۰ حدود ۲۲ درصد گزارش شده است. این عدد نسبت به زمستان ۹۹حدود ۱۳ درصد و نسبت به حاشیه سود ۲۴ درصدی کل سال ۹۹، ۲ درصد کاهش را تجربه کرده است.

✅ شناسایی ۳۹۱ میلیارد تومان سود غیر عملیاتی از محل های تسعیر ارز(۲۱۳ میلیارد تومان) و سود سپرده بانکی(۱۷۸ میلیارد تومان)، اثر کاهش حاشیه سود ناخالص را خنثی کرده و باعث شده شرکت در این فصل کاهشی در سود خالص به نسبت فصل گذشته تجربه نکند.

قیمت سهم ۵،۰۵۷ تومان است و در سه ماه گذشته ۳۴ درصد رشد داشته است.

[شفاف سازی]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

ذوب و گزارش سه ماهه ی عالی . در سه ماهه ۱۸ تومان سود ساخته. یعنی در کل سال به احتمال قوی همان صد تومانی که گفته بودم خواهد ساخت. نکته ی بسیار قابل توجه کاهش ۱۰۳ درصدی در هزینه های مالی است.!!! ذوب به سقف قبلی در ۱۲۰۰ تومان خواهد رسیذ. همین امسال.

درود

انشالله که سود خوبی بکنید به ۱۲۰۰ برسه شما سود کنید ما هم خوشحال می شویم

جناب شفاف سازی پس این آواتحلیل چی میگه:

#بررسی_گزارش_کدال #بوعلی

✅ این شرکت در سه ماهه نخست سال مالی جاری حدود ۹۱۷ میلیارد تومان (معادل ۲۶۲ تومان به ازای هر سهم) سود خالص شناسایی کرده که نسبت به مدت مشابه سال گذشته ۴۵۲ درصد رشد داشته است.

✅ فروش ۳ ماهه شرکت به ۴ هزار و ۴۳۲ میلیارد تومان رسیده است که نسبت به مدت مشابه سال گذشته ۲۲۷ درصد رشد داشته است.

✅ حاشیه سود ناخالص شرکت در فصل بهار سال ۱۴۰۰ حدود ۲۲ درصد گزارش شده است. این عدد نسبت به زمستان ۹۹حدود ۱۳ درصد و نسبت به حاشیه سود ۲۴ درصدی کل سال ۹۹، ۲ درصد کاهش را تجربه کرده است.

✅ شناسایی ۳۹۱ میلیارد تومان سود غیر عملیاتی از محل های تسعیر ارز(۲۱۳ میلیارد تومان) و سود سپرده بانکی(۱۷۸ میلیارد تومان)، اثر کاهش حاشیه سود ناخالص را خنثی کرده و باعث شده شرکت در این فصل کاهشی در سود خالص به نسبت فصل گذشته تجربه نکند.

قیمت سهم ۵،۰۵۷ تومان است و در سه ماه گذشته ۳۴ درصد رشد داشته است.

درود

بخشی از گفته هاش درسته = حاشیه سود ناخالص نسبت به کل سال ۹۹ و نسبت به زمستان ۹۹ کاهش داشته

خوب زمستان یه فصل استثنایی برای خیلی از سهم ها بود

ولی این رو نگفته که بهار ۹۹ = حاشیه سود ناخالص منفی بوده = منفی ۱۶% ..... و بهار امسال شده مثبت ۲۲%

ضمن اینکه در گزارش ۳ ماهه سود تسعیر ارز نداشتیم = بلکه مبلغ -۲,۷۵۰,۳۶۳ میلیون ریال زیان تسعیر ارز داشتیم = دقت نکرده

مبلغ ۲۱۳ میلیارد تومان سود شگویا ست نه سود تسعیر ارز = خود شرکت هم اشتباه کرده و همچنین ایشان هم دقت نکرده

ضمن اینکه حاشیه سود خالص در سه ماهه ۱۴۰۰ ( بدون لحاظ سود و زیان تسعیر ارز و سود سرمایه گذاری ) ۲۲% بوده در حالیکه این

نسبت در سال ۱۳۹۹ برای کل سال ۱۱% بوده بهار و تابستان ۹۹ حاشیه سود خالص عملیاتی ( بدون لحاظ سود و زیان تسعیر ارز و سود سرمایه گذاری )

منفی ۳۲ درصد و منفی ۳ درصد و به یکباره در زمستان مثبت ۲۳ % شده

یعنی همانگونه که قبلا گفتم تحول شرکت از زمستان ۹۹ استارت خورده

ضمن اینکه تحلیل گر باید میزان کالای تولید شده و فروش نرفته هم در محاسبات خود منظور کنه همین ۱۰۰.۰۰۰ تن موجود فروش نرفته در سه ماهه

بازهم موجب بهبود نسبت ها خواهد شد

[mooratti]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

با سلام و عرض احترام
درآمد سرمایه گذاری روی شگویا رو تو کدوم آیتم آورده؟
با سپاس

[MOSTAFAVI]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

حدود ۱۱۲تومن از سود۲۶۲ تومنی بوعلی ،غیر عملیاتیه
حاشیه سود بهار بوعلی ۱۱.۸% بوده

[شفاف سازی]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

با سلام و درود

وصندوق به ازای هر سهم ۲۰۰ تومان سود تقسیم کرد

[شفاف سازی]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

با سلام و درود

در حال خرید واحیاااااااااااااااااااااااااااااااا= ۱۷.۰۰۰ تومان

و من می دانم تو چقدر سود میسازی


اما به دلیل احتیاط نباید حرفی از میزان سود بزنم= ممکنه مفروضات من غلط باشه = و البته منظورم سود تلفیقیه

سود تلفیقی هم بالاخره می ره می چرخه می چرخه = بازهم میاد تو جیب شرکت اصلی = جای دوری نمیره

با سلام و درود

سود ۱۵,۱۶۷,۶۲۴ میلیون ریالی معادن سنگ آهن واحیا در سال ۱۳۹۹

فعلا سود تلفیقی با همین گزارش = رفت بالای ۳۰۰۰ تومان

ضمنا معادن سنگ آهن واحیا مبلغ (۳,۵۰۵,۶۱۴) میلیون ریال هم ذخیره در نظر گرفته است

اما با توجه به افزایش قیمت سنگ آهن ، کنستانتره و گندله از ابتدای سال ۱۴۰۰ در بورس کالا

سود تلفیقی سال ۱۴۰۰ می تواند جالب توجه باشه و به ...... ریال برسه

[kamian]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

جناب شفاف سازی
سلام و سپاس فراوان از تحلیلهای نامتان
یه سوال داشتم در خصوص سود تلفیقی توضیح میدهید
آیا ملاک تحلیل اینگونه شرکتها سود تلفیقی است یا سود خود شرکت؟

[arad۷۰۰]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

با سلام و درود

سود ۱۵,۱۶۷,۶۲۴ میلیون ریالی معادن سنگ آهن واحیا در سال ۱۳۹۹

فعلا سود تلفیقی با همین گزارش = رفت بالای ۳۰۰۰ تومان

ضمنا معادن سنگ آهن واحیا مبلغ (۳,۵۰۵,۶۱۴) میلیون ریال هم ذخیره در نظر گرفته است

اما با توجه به افزایش قیمت سنگ آهن ، کنستانتره و گندله از ابتدای سال ۱۴۰۰ در بورس کالا

سود تلفیقی سال ۱۴۰۰ می تواند جالب توجه باشه و به ...... ریال برسه

با عرض سلام
من برای واحیا به سود حدود ۶۷۰۰ تومن در سال ۱۴۰۰ رسیدم ولی همانطور که خودتان هم مستحضرید واحیا یه مقدار ابهام داره و واقعا نمی دونم واقعا چنین سودی محقق خواهد شد ؟

[mooratti]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

حدود ۱۱۲تومن از سود۲۶۲ تومنی بوعلی ،غیر عملیاتیه
حاشیه سود بهار بوعلی ۱۱.۸% بوده

با سلام
مبلغ ۲۱۳۱۰۹۰ میلیون ریال ناشی از سود شگویا هست منتها در کدوم آیتم اومده بنده متوجه نشدم
ممنونم

[توپ۴گوش]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

سود سال اینده شگویا برای بوعلی بیشتر میشود شاید دوبرابر!!! بنابراین غیر عملیاتی از نوعی که تکرار ناپذیر باشد نیست و میتوان عملیاتی محاسبه کرد

[شفاف سازی]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

با سلام
مبلغ ۲۱۳۱۰۹۰ میلیون ریال ناشی از سود شگویا هست منتها در کدوم آیتم اومده بنده متوجه نشدم
ممنونم

جناب شفاف سازی
سلام و سپاس فراوان از تحلیلهای نامتان
یه سوال داشتم در خصوص سود تلفیقی توضیح میدهید
آیا ملاک تحلیل اینگونه شرکتها سود تلفیقی است یا سود خود شرکت؟

درود

در شرکت های هلدینگ حتما سود تلفیقی باید مورد بررسی قرار گیرد

به فرض شرکت A مالک ۱۰۰ درصد شرکت B می باشد شرکت B مبلغ ۱۰۰ میلیارد سود ۹۹ دارد

اگر شرکت B فقط ۱۰% سود تقسیم بکنه = سود شرکت اصلی A فقط ۱۰ میلیارده

ولی در تلفیقی همان ۱۰۰ میلیارد رو نشان می دهد

لذا یکی از رابطه های سود شرکت اصلی و تلفیقی میزان سود تقسیمی شرکت های زیر مجموعه است

بطوریکه هر چقدر تقسیم سود بالا باشه سود اصلی و تلفیقی به هم نزدیک ترند

عامل بعدی به میزان مالکلیت شرکت های زیرمجموعه در سهام شرکت اصلی می باشد

مثلا در واحیا ......... واحیا مستقیم و غیر مستقیم مالک ۱۰۰ درصد قایم سپاهان هستش

و از طرفی قایم سپاهان مالک ۵۱% واحیاست

به عبارتی در محاسبه سود تلفیقی تعداد سهام موزون واحیا به جای یک میلیارد سهم حدود ۵۰۰ میلیون سهم محاسبه می گردد

[mooratti]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

ممنونم
این عدد را در قسمت سود تسعیر آورده اند

[شفاف سازی]

پاسخ : شفاف سازی صورت های مالی راهی برای پیش بینی آینده

//









با سلام و درود

در تاریخ ۱۴۰۰/۰۳/۰۶ و نزدیک به دوماه پیش برای اولین بار سود بوعلی برای سال ۱۴۰۰ را پیش بینی کردم

۱۳۵۰ تومان = eps

آن موقع قیمت سهم = ۴۲۵۰ تا ۴۳۰۰ تومان و قبل از مجمع


امروز گزارش سه ماهه اول بوعلی بر روی کدال نشست مجدد پیش بینی سود بوعلی با گزارش واقعی ۳ ماهه اول

۱۳۴۵ تومان = eps فوروارد سال ۱۴۰۰
اما چند نکته :

شرکت زیان تسعیر ارز ۲,۶۹۸,۱۲۴ شناسایی کرده که با نرخ ارز نیمایی این روز ها قابل برگشت در گزارشات بعدی خواهد بود

سود سهام دریافتی از شگویا چون تکرار پذیر در فصول آتی نمی باشد از محاسبات خارج می شود

شرکت بیش از ۱۰۰.۰۰۰ تن انواع محصول تولید کرده انواع به فروش نرسانده = من سود این موجودی را رو هم حساب به سود تحقق یافته سه ماهه اضافه کردم

زنده باد بوعلی

با سلام

شاراک هم از اون دسته شرکت هایی است که وضعیت بسیار مناسبی در بین پتروشیمی و حتی در بین کل شرکت ها داره

البته مثل همیشه به شرط = پایداری نسبی قیمت های جهانی و قیمت ارز و فرض فروش ماهانه ۱.۴۰۰ میلیارد تومان

در اینصورت می شه گفت این سهم نیز کمترین پی به ای تحلیلی رو داره

در فصل زمستان بسیار عالی کار کرده ۱۸۵ تومان سود خالص به ازای هر سهم

در کل شاراک رو می توان سهم بدون ریسک نامید ..... ۲۶۵۰ تومان قیمت سهم

۴۰۰ تومان سود امسال (۱۳۹۹ )= قیمت تعدیل شده میشه ۲۲۵۰ تومان

اگر در بدبینانه ترین حالت سود ۱۴۰۰ به ۴۰۰ تومان برسه سهم می تونه پی به ای ۶ بگیره

اگر اوضاع مساعد باشه و سود به سمت ۶۰۰-۷۰۰ بره با پی به ای ۵ قیمت سهم تا مجمع سال بعد می تواند تا ۳۵۰۰ تومان هم برسه

اگر این اتفاق بیافته بازدهی سهم تا سال دیگه می تواند به ۵۶% هم برسه

با سلام و درود

شاراک - بوعلی بدون شرح:D:D:D