فولاد مباركه اصفهان ( فولاد )

[کيانوش]

فولاد صف خريد .
اين هفته هفته گروه فولاد هست.
فخوز
وتوکا
فولاژ
فو....

[Fundamental]

بسیار زیبا در این بازار منفی حمایت شد ! ای سهم به درصد منفی نرفت !!!!


و هر لحظه با رنج مثبت از سمت خریدارن رو به رو میشد

[bernabeo]

این سبک معاملات بوی افزایش سرمایه میده ...

[MBAAnalyst]

تحلیل بنیادی فولاد مبارکه خرداد 1392

تحلیل بنیادی فولاد مبارکه اصفهان- خرداد 92

بخش اول- تحلیل سود سال 91

-شرکت در 9 ماهه اول سال 91 موفق به کسب 546 ریال پس از کسر مالیات شده است. با توجه به افزایش قیمت های فروش در سه ماهه انتهای سال 91 فروش شرکت در سه ماهه آخر سال بدین شرح بوده است:
1330000 تن انواع ورق فولادی در بورس کالا
21000000 ملیون ریال فروش ورقهای فولاد
3000000 ملیون ریال پیش بینی فروش خارج از بورس کالا
24000000 ملیون ریال جمع فروش سه ماهه آخر سال 91

-بهای تمام شده کالای فروش رفته در سه ماهه آخر سال 92:
سنگ آهن 1602 تن 1700نرخ جمع 2724 ملیون ریال
آهن قراضه 143 تن 8000 نرخ جمع 1141 ملیون ریال
سایر جمعا 2017 ملیون ریال
گندله 442 تن 3600 نرخ جمع 1590 ملیون ریال
جمع کل مواد مصرفی 7474 ملیون ریال
سایر هزینه های تولید 3600 ملیون ریال
بهای تمام شده کالای فروش رفته 11070 ملیون ریال
سود ناخالص 3 ماهه آخر 91 12930 ملیون ریال
سایر هزینه ها مالیات بهره.. 2700
سود خالص 10230 ملیون ریال
به ازای هر سهم 400 ریال

-جمع بندی سال 91 با توجه با اینکه شرکت در 9 ماهه اول سال 91 546 ریال ساخته است و پیش بینی سه ماهه آخر سال 91 400 ریال می باشد نتیجتا پیش بینی سو سال 91 کلا رقم 946 ریال به ازای هر سهم است.



-بخش دوم: تحلیل سود سال 92

- فروش
ورق گرم 3712 تن نرخ 16100 59763 ملیون ریال
ورق سرد 1459 تن نرخ 19900 29034 ملیون ریال
ورق گالوانیزه 297 تن نرخ 26000 7722 ملیون ریال
سایر 267 تن نرخ 7000 1869 ملیو ریال
جمع 5735 تن 98388 ملیون ریال

-بهای تمام شده کالای فروش رفته:
سنگ آهن 5529 تن نرخ 2500 13800ملیون ریال
آهن فراضه 471 تن نرخ 1100 5179 ملیون ریال
سایر 4230 ملیون ریال
گندله 2500 تن نرخ3840 9624 ملیون ریال
جمع 8500 تن 32834 ملون ریال

سایر هزینه های تولید:
1391 1392
دستمزد 4052 ملیون ریال 4969 ملیون ریال افزایش حقوق
سربار تولید 14625 ملیون ریال 20114 ملیون ریال افزایش نرخ گاز و برق
جمع 25000 ملیون ریال

نکته: با توجه به قانون عوارض معادن امکان تغییر نرخ فروش کنستانتره و گندله معادن وجود دارد. نرخ مذبور 6% نرخ بیلت فولاد خوزستان است که 60% آن قرار است از شرکتهای فولادی اخذ شود. در صورت تصویب و اجرای این قانون حدود 3800 ملیون ریال افزایش بهای تمام شده در کل بوجود خواهد آمد. اما در صورا تصویب این قانون احتمال انتقال افزایش هزینه به قیمت محصولادت فولادی بسیار بالا است. زیرا هم اکنون قیمت ورق وارداتی تنی 2200000 ریال می باشد که خیلی بالاتر از نرخ فروش محصولات مبارکه است( 1600000 ریال.)

- جمع بندی سال 92

فروش 98388
بهای تمام شده 57834 = 32834+25000
بهره معادن 3856
سایر 3000
مالی 3800
سایر در امد ها 1800
مالیات 3800
سود خالص 31700
Eps 1220 ریال

نکته: با توجه به افزایش تولید فولاد هرمزگان و همچنین احتمال عرضه سهام آن در بورس سایر درآمدهای بیش از این افزایش خواهد داشت.

-جمع بندی کلی و ازرش گذاری:
سود سال 91 946 ریال درصد تقسیم سود 50% پس dps 91=473 ریال

سود سال 92 1220 ریال.
p/e = 5 زیرا شرکت دارای طرح های متعدد افزایش تولید است که به تدریج در سالهای آتی به بهره برداری میرسد.

ارزش سهم= 1220*5 + 473= 6500 ریال

• در پیش بینی فوق اثر قانون عوارض معادن دیده شده است. چنانچه قانون عوارض معادن اجرا نگردد و یا قیمتهای محصولات به تبع این عوارض به طور متناسب افزایش یابند سود سال 92 حدودا 1360 ریال خواهد بود که ارزش سهم به تبع ان 7270 ریال خواهد بود.
• گاها ارقام در محاسبات فوق جهت سهولت محاسبات رند شده اند.

قیمت فعلی سهم 4500

[Fundamental]

قطعا به همین منوال است سود 92 فولاد بین 120 تا 130 تومان مباشد که با پی ب ای 4 معامله میشود

[کيانوش]

شمش فولاد خوزستان 10درصد کشيد بالا هفته پيش.
قيمت ميلگرد شد 2200تومان
حالا گروه فولادي بايد حرکت کنند.
................
انور قضيه هم شايعه شده گروهي که رو سيمانيها بودند دارند ميايند رو فولاديها .
وتوکا که امروز خوب درخشيد.

[omidvar]

فولاد تا مجمع قابلیت رشد تا 550 تومان را دارد.

البته تا پایان نتیجه انتخابات بازار نوساناتی دارد و بهتر است در بازار منفی فولاد 420 تا 430 تومانی وارد شویم.

متاسفانه در ایران بورس به شدت سیاسی است و اگر دکتر روحانی موفق میدان شود - شاخص رشد شارپی خواهد داشت و .....

نظر شما چیه؟

ممنون

اگر دکتر روحانی نشود (که نمیشود )در انصورت باید چیکار کرد

[علیرضا110]

این هم از آن حرف هاست! دکتر روحانی چه کاری به بورس دارد؟!! دکتر روحانی هیچ شانسی ندارد و اقبال عموم مردم به او نیست. آن چه مهم است وضع عمومی اقتصاد کشور است و بعد از انتخابات غرب تلاش می کندبا ایران کنار بیاید و ایران هم تمایل به اینکار دارد. وضع بورس بهتر خواهد شد با روحانی یا بدون روحانی.

[Fundamental]

این سهم با ای پی اس 130 تومانی زیر 440 معامله میشود !

هشدار ها رو جدی بگیرید ! این سهم بزودی برای تعدیل بسته خواهد شد.

[کيانوش]

شمش فولاد خوزستان 10درصد کشيد بالا هفته پيش.
قيمت ميلگرد شد 2200تومان
حالا گروه فولادي بايد حرکت کنند.
................
انور قضيه هم شايعه شده گروهي که رو سيمانيها بودند دارند ميايند رو فولاديها .
وتوکا که امروز خوب درخشيد.

فخوز صف خريد شد.

[کيانوش]

چرا تعارف مي کنيد بابا ورداريد فولاد مبارکه مفت را ديگه.
اهان منتظر صف خريديد.تا بريد تو صف.

[Fundamental]

دوستان دارن کد به کد میکنند ! ! !

[علیرضا110]

وقت خرید رسیده، فخوز که خوب معامله می شود

[MBAAnalyst]

اتفاقا غرب هیچ عجله ای جهت حل قضیه تحریمه ها ندارد. غرب از افزایش قیمت نفت می ترسید که اونهم منتفی شده الان! سود ایران اینه که زودتر قضیه رو حل کنه تا تحریم ها روبر دارن و سود غرب اینه که تا میتونه قضیه دیرتر حل و فصل بشه تا فشار رو ایران بیشتر بشه و بتونه امتیاز بیشتر از ایران بگیره. دکتر روحانی میتونه زودتر قضیه رو حل کنه و کلا به نفع ایرانه. ملی مس صاداتش ار نصف هم کمتر شده. پتروشیمی خارک و زاگرس هم کلی افت صادارت داشتن حدود 30%. اگه تحریم ها رو بردارن خیلی به نفعمونه.

[MBAAnalyst]

فولاد تا یک ماه دیگه 550
تا آخر سال 650
کلی هم طرح توسعه داره و اسه سالهای آینده
حالا ببینید کی گفتم