شركت آ.س.پ ( آ س پ )

[behrouz6262]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

اگر جواب درست باشد ان موقع باید گفت چر ا

وچند درصد رشد خواهیم داشت

وصنایع دیگر چه می شود(البته من بعدا تا حد توان جواب خواهم داد)

[behrouz6262]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

قبل از هر چیز باید بدانیم چه عاملی سبب شده یکسری صنایع از شاخص جلو بزنند ویکسری از شاخص عقب بمانند و تقریبا قبل از سال 91 تمام صنایع با یک آهنگ یا رشد یا نزول میکردنند(شاید با اختلاف علوه منهای 5 %)

وقتی تحریمها ی ضالمانه ویک طرفه برعلیه کشورمان شروع به اجرا شدن کردن اولین تاثیر را روی دلار گذاشتو سبب شد یک سری صنایع به ضررشان ویک سری صنایع به نفع اشن تمام شود(خاطرتان باشد حتی یک سری صنایع وام ارزی داخلی وحتی بعضی خارجی داشتن)

بنابراین صنایع شروع به صف بندی کردند و یکی اول و یکی آخر شد

حال دو باره زمان شروع یک اتفاق است یا مذاکرات جواب مثبت دارد یا منفی منتهی شرایط با شرایط یک سال قبل خیلی فرق کرده

1-فرض کنیم مذاکرات جواب مثبت دهد چه اتفاق می افتد

1- قیمت دلار ثابت و حتی روند نزولی به خود می گیرد-چرخهای تولید شروع به چرخیدن می کند-تورم آرام آرام فروکش می کند-بیکاری کاهش می یابد-امید به آینده بیشتر -نگرانی ها کمتر -وهزارات اتفاق خوب

در بورس چه اتفاق می افتد اگر ما شاخص کل را محور تقارن در نظر بگیریم در جدول بالا صنایع جایگاه هایشان را عوض می کنند (لیزینگ با سیمان یا کانی فلزی جایش عوض می شود ) به همین روش جایگاه انبوه سازی با شیمیایی عوض می شود

به عبارتی شاخص انبوه سازی از 129% به 351% می رسد ولی این یک شبه اتفاق نمی افتد یعنی رشد 200% در انتظار ساختمانی ها

2-فرض کنیم مذاکرات جواب منفی بدهد آنوقت چه اتفاق می افتد

در وحله اول این فکر غالب می شد که شرایط بالا عوض می شو د ولی ان طور نمی شود(برای بعضی صنایع از جمله ساختمان ) چرا

صادرات یواش یواش کم می شود قیمت دلار رو به فزونی می گذاردولی دیگر مثل سابق دلار نمی تواند وارد کشور شود (تحریمها شدیدتر شده ) ریال ارزش خود را از دست می دهد همه به دنبال دلار یا طلا ولی ارام ارام هردو کمیاب می شود در بورس بعضی شرکتها که صادراتیند ورشکست و بعضی شرکتها مواد اولیه وارداتی دارند ورشکست سود اکثر شرکتها نزول می کند ولی ملک املاک به عنوان دارایی جایگزین دلار ارزش میگرند ومردم سعی می کنند کاهش ارزش ریال را با دارایی حفظ کنند وسود این شرکتها افزایش بیدا می کند بطبع قیمت سهام

این شرکتها با افزایش سود بالا میرود

بنابراین در بدترین حالت 2 جایگاه انبوه سازی به سمت بازدهی بیشتر حرکت می کند

بنابراین به نظر من داشتن سهام ساختمانی در سبد اجباری هست که هیچ بلکه سنگینی ان نیز بیشتر باید باشد

هدف آ-اس-ب نیست بلکه تمام ساختمانی هاست تقریبا در چند روز گذشته معاملات این گروه را تک به تک برسی می کردم تقریبا حقوقی آنچنان فروشنده نمی بینی بلکه در بعضی موارد حتی به کد های زیر 1% خرید انجام میشود یا ازحقوقی به حقیقی خودی

[تکنیکالیست]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

قبل از هر چیز باید بدانیم چه عاملی سبب شده یکسری صنایع از شاخص جلو بزنند ویکسری از شاخص عقب بمانند و تقریبا قبل از سال 91 تمام صنایع با یک آهنگ یا رشد یا نزول میکردنند(شاید با اختلاف علوه منهای 5 %)

وقتی تحریمها ی ضالمانه ویک طرفه برعلیه کشورمان شروع به اجرا شدن کردن اولین تاثیر را روی دلار گذاشتو سبب شد یک سری صنایع به ضررشان ویک سری صنایع به نفع اشن تمام شود(خاطرتان باشد حتی یک سری صنایع وام ارزی داخلی وحتی بعضی خارجی داشتن)

بنابراین صنایع شروع به صف بندی کردند و یکی اول و یکی آخر شد

حال دو باره زمان شروع یک اتفاق است یا مذاکرات جواب مثبت دارد یا منفی منتهی شرایط با شرایط یک سال قبل خیلی فرق کرده

1-فرض کنیم مذاکرات جواب مثبت دهد چه اتفاق می افتد

1- قیمت دلار ثابت و حتی روند نزولی به خود می گیرد-چرخهای تولید شروع به چرخیدن می کند-تورم آرام آرام فروکش می کند-بیکاری کاهش می یابد-امید به آینده بیشتر -نگرانی ها کمتر -وهزارات اتفاق خوب

در بورس چه اتفاق می افتد اگر ما شاخص کل را محور تقارن در نظر بگیریم در جدول بالا صنایع جایگاه هایشان را عوض می کنند (لیزینگ با سیمان یا کانی فلزی جایش عوض می شود ) به همین روش جایگاه انبوه سازی با شیمیایی عوض می شود

به عبارتی شاخص انبوه سازی از 129% به 351% می رسد ولی این یک شبه اتفاق نمی افتد یعنی رشد 200% در انتظار ساختمانی ها

2-فرض کنیم مذاکرات جواب منفی بدهد آنوقت چه اتفاق می افتد

در وحله اول این فکر غالب می شد که شرایط بالا عوض می شو د ولی ان طور نمی شود(برای بعضی صنایع از جمله ساختمان ) چرا

صادرات یواش یواش کم می شود قیمت دلار رو به فزونی می گذاردولی دیگر مثل سابق دلار نمی تواند وارد کشور شود (تحریمها شدیدتر شده ) ریال ارزش خود را از دست می دهد همه به دنبال دلار یا طلا ولی ارام ارام هردو کمیاب می شود در بورس بعضی شرکتها که صادراتیند ورشکست و بعضی شرکتها مواد اولیه وارداتی دارند ورشکست سود اکثر شرکتها نزول می کند ولی ملک املاک به عنوان دارایی جایگزین دلار ارزش میگرند ومردم سعی می کنند کاهش ارزش ریال را با دارایی حفظ کنند وسود این شرکتها افزایش بیدا می کند بطبع قیمت سهام

این شرکتها با افزایش سود بالا میرود

بنابراین در بدترین حالت 2 جایگاه انبوه سازی به سمت بازدهی بیشتر حرکت می کند

بنابراین به نظر من داشتن سهام ساختمانی در سبد اجباری هست که هیچ بلکه سنگینی ان نیز بیشتر باید باشد

هدف آ-اس-ب نیست بلکه تمام ساختمانی هاست تقریبا در چند روز گذشته معاملات این گروه را تک به تک برسی می کردم تقریبا حقوقی آنچنان فروشنده نمی بینی بلکه در بعضی موارد حتی به کد های زیر 1% خرید انجام میشود یا ازحقوقی به حقیقی خودی

ممنونم از مطلب مفیدتون. کاملا با شما موافقم

در شرایط کنونی سهام ساختمانی واقعا باید در سبد بطور عمده قرار بگیرد. بازار خیلی دیر متوجه این گروه خواهد شد. زیاد دور نیست ساختمانی زیر 1000 در بازار نباشد. آ س پ با توجه به افزایش سرمایه و بنیاد عالی که سهم داره خیلی شیک و بی سر و صدا به راه خود ادامه خواهد داد

[behrouz6262]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

http://www.tsetmc.com/tsev2/data/CodalData.aspx?t=a&i=82668&i2=78200

[behrouz6262]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

جالب است این همه شفا ف سازی میدهند و عنوان می کنند هیچ خبری نیست فرض کنیم در ست می فرمایند چرا سهامدارن عمده که سالها این سهم هارانگه داشتند و اداع میکنند چیزی توش نیست دلیلش چیست که بعد از هر شفاف سازی سهم قفل می شود وسهامشان را نمی فرو شند

به جدول زیرتوجه فرمایید خیلی مسائل روشن می شود جالب اینجاست این شفاف سازیشان تقریبا در تمام صنایع نتیجه این را نداشته که سهامدار عمده بعد از آن عرضه کند یا سهم قیمتش نزولی باشد بلکه برعکس شده

نام شرکت	تاریخ شفافسازی	قیمت در تاریخ شفاف سازی	قیمت روز	تاثیر روی سهم
وآذر	92/10/03	2245	2542	صف خرید
ثتران	92/10/9	3746	3933	صف خرید
ثنوسا	92/10/28	7587	8161	متعادل
ثباغ	92/10/8	4033	4445	صف خرید

[behrouz6262]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

سهمتان را با مطالعه مطالب زیر تصمیم به خرید یا فروش کنید

قیمت فعلی این سهم 700 تومن p/e=7.39و p/e صنعت 8.45

این سهم افزایش سرمایه 500% دارد (یعنی 100 میلیارد از مردم می گیرد ولی چون اندوخته دار احتمالا 90 میلیار د آورده کند و مابقی از اندوخته باشد )

سود اعلامی با سرمای 20 م 941 ریال (18/82 میلیارد خالص )

حال فرض کنید این شرکت مدیران ضعیفی دارند و این 100 میلیارد می گیرند و استفاده هم نمی کنند بنا براین بهترین راه سبرده کدن این ا00میلیارد در بانک است با بهره 24% می شو 24 میلیارد


بنابراین اگر شرکت تعدیل نداشته باشد سود خالص 42.82 میلیارد

اگر این سود را به سرمایه جدید تقسیم کنیم (42.82/120)=356 ریال به هر سهم

اگر این عدد را در p/e گروه ضرب کنیم356*8.45 =3015 ریال بدست می آید

حال شما چند سهم دارید به ازائ 1سهم 6 سهم 300 تومنی =1800 تومن

چقدر خرج کردید 700+450 =1150

مابقی دیگر مثل روز روشن است

حال اگر این افزایش سرمایه در جایی سرمایه گذاری شود که ارزش افزوده بالاتری نصیب شرکت کند دیگر بحث جدایی باز می شود و اعداد باور نکردنی که نخواستم روی آنها بروم

تصمیم با شماست

[سیگنال]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

ساختمانیها واقعا عالی معامله میشوند. واقعا آینده دار ترین سهمهای بازارند

ولی آ س پ یه چیزه دیگست. امروز ببینید روند معاملات این سهم را. افزایش سرمایه را جدی بگیرید .

[behrouz6262]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

تمام ساختمانی ها خوب هستند وهنوز راه دارازی را باید طی کنند به بازار برسند دراین بین نمی توان گفت این از آن بهتر است ولی

به نظر من ثشرق با املاک آماده فروشش--آ س ب با تعدیل مثبت و شناوری کمش (کلا 41 ملیون سهم دست حقیقی هاست و از این تعداد تقریبا بالای 10 میلیون دست یک گروه است که هرروز هم می خرنندوتارگت 1000 تومن به سهم می دهند )--ثغرب با مجمع بیش رویش که مثل ثشرق خبر های خوب دارد--وساخت با آن nav غول آسایش (فقط اقتصاد نوینش را حساب کنید بقیه بیش کش )--ثباغ با ارزش بالایش که امروز دستوری عرضه شد (باید دید کیها خریدند)--ثتران با ..................ثمسکن با زیرگروههایش و.................وخیلی چیزهای دیگر


جالب ترین نقطه در این گروهها عدم عرضه سهامداران عمده است و شفاف سازی های

پی در پی

اگر واقعا این سهام نمی ارزند دیگر سهامدار عمده شفاف سازی نمی خواهد بفرستد سهامش را عرضه کند

ولی نزدیک 8 سال است این صنعت هرچه در آورده تبدیل به ملک و املاک کرده

کاری که مپنا کرد و به قول بعضی ها بغض 8 سالش را می شکند(مبنا)

ساختمانی ها هم بغض هشت سال را دارند می شکنند

قدیمی های بورس می دانند یک زمانی به این صنعت p/e -20 میدادند الان p/e این صنعت تازه به 8.5 رسیده این در حالی است p/e بازار در حال رشد است وتازه 8 رسیده

هرکس نظری دارد به نظر من هم سعی کنید سهام ساختمانی تان را نفروشید واگر قصد فروش دارید هر روز روی درصد مثبت بگذارید از تان می خرند

[behrouz6262]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

خبرگزاری مهر- گروه اقتصادی: ولی الله سیف رئیس کل بانک مركزی با ابلاغ بخشنامه جدیدی به بورس، بخشنامه جنجالی واگذاري صرافي، شركت ليزينگ، دارایيهاي غيرمنقول مازاد و غیره بانکها را لغو کرد و دست بانکها را برای بنگاهداری و کارخانهداری باز گذاشت.

یکی از جذاب ترین بخشهای سرمایه گذاری برای بانکها ملک و املاک به صورت غیر مستقیم خواهد بود (ریسک صفر) بنابراین غیر از صنایع با

پتانسیل بالا شرکتهای ساختمانی از اولویتها خواهد بود

[behrouz6262]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

دراین بین بانک انصار

پیش قدم بوده واز قبل آینده نگری کرده (شاید شانس باهاش بوده )

بانک انصار مالک 30 درصد باغمیشه است و قیمت تمام شده هر سهم آن 280 تومان می باشد
بانک انصار مالک 30 درصد asp است و قیمت تمام شده هر سهم آن 426 تومان می باشد

واین بانک

پروژه زیرا انجام داده و آماده فروش کرده (در حال فروش )

دوست عزیز نزدیک به 1 ماه است که فروش اطلس مال آغاز شده است و تا این لحظه به جرات میتوان گفت 40 درصد واحدهای تجاری فروش رفته است قیمتهای فروش اطلس مال قیمت تجاری هر متر 48 الی 68 میلیون تومان متراژ خالص تجاری = 15446 متر قیمت اداری هر متر 12.3 الی 16 میلیون تومان متراژ خالص اداری = 27342 متر ارزش کل واحدهای تجاری با فرض میانگین موزون فروش هر متر 58 میلیون = 895 میلیارد تومان ارزش کل واحدهای اداری با فرض میانگین موزون فروش هر متر 14.2 میلیون تومان = 388 میلیارد تومان ارزش فروش کل پروژه = 1283 میلیارد تومان بهای تمام شده کل پروژه = حداكثر 600 میلیارد تومان سود پروژه = 683 میلیارد تومان با توجه به سرمایه 600 میلیارد تومانی بانک انصار ، برای هر سهم بانک انصار این پروژه سود 113 تومانی عاید خواهد کرد که اگر این سود در 3 سال عاید شود ، بانک انصار از محل این پروژه سالی 37 تومان سود خالص بدست خواهد آورد. حال با فرض سود 50 تومانی بانک انصار از محل فعالیت بانكداری با اضافه شدن سود این پروژه سود سالانه بانک انصار به سهمی 87 تومان خواهد رسید. این پروژه ها را کی انجام داده آیا جزع این است که شرکتهای زیر گروه (ا س ب ---افزایش سرمایه 500% درصدی برای چه می خواهد )

[سیگنال]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

از منفی ساختمانیها استفاده کنید

یک میلیون از صف فروش آ س پ مصنوعی است و عمدا گذاشتند تا حقیقی ها را تحریم برای فروش کنند

[behrouz6262]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

با اجازه امیر وفا از سایت همسایه

تحلیل آخر تان از همه جالب تر بود

واما آ.س .پ با اين صف فروشش شركتي كه سال نود در قيمت حدود 400 وارد شدم وبا سود كمي از ش خارج شدم شركتي كه اين دو سال كه قيمت همه چي حتي پرايد نزديك سه برابر شده تا همين چند وقت قبل در همون حدود پيك قيمتي سال نود (حدود 480 تومن ) بودش من فقط مي خوام چند تا نكته از پيش بيني حسابرسي شده شركت اينج بذارم ويه جدول معمولي اكسل خب دوستان مهم ترين رويداد پيش رو ي شركت افزايش سرمايه هستش اما چرا چون شكوفايي دو تا از پروژ ه هاي خيلي خيلي مهم وتاثير گذار شركت با همين افزايش سرمايه كليد مي خوره همه مي دونيم زمين 38000 متري مقابل پيست اسكي شمشك يه پتا نسيل بالقوه شركت بودش ولي زياد به حساب نمي اومد تاسال گذشته كه شمشك تبديل به شهر شد وشركت تونست مجوز هاي لازم رو كسب كند پروژه پاسارگارد هم كه شروع شده بود ولي بدليل شروع بزرگراه امام علي بالاجبار با وقفه همراه شده بود حالا با تكميل اين بزرگراه موقعيت فوق العاده پيدا كرده (واقعا بايد به مديران شركت دست مريزاد گفت كه با تيز بيني موقعيت هاي اين چنيني را براي شركت فراهم نمودند) خب بريم سراغ صور تهاي حسابرسي شده پيش بيني سود چون عكسش بزرگ بود دو بخشي شد شركت سه تا پروژه اخر رو توي پيش بيني اش93 نياورده اما همون جور كه مي بينيم براي پايان سال مالي 93 براي پاسارگارد 62 براي شمشك48 وبراي رشديه 74 درصد پيشرفت در نظر گرفته روش شركت در شناسايي درامد در صد پيشرفت كار هستش كه طبق استاندارد شماره 29 عمل ميكنه وچون شرايطش كامل نشده هنوز شناسايي درامد نكرده خب من جدولي كه درست كردم بر اسا س چهار تا وضعيت اول وضعيتي كه خود شركت پيش بيني كرده دوم وسوم وچهار پيشرفت با درصد نزولي كار يعني حالت دوم اگه 4 ساله بشه حالت سوم اگه 5 ساله بشه وحالت اخر اتمام در 6 سال جالب اينكه در بدترين حالت هم توانايي رشد سود تا حدود دو برابر esp فقط يه نكته ا در شركت هاي ساختماني nav اصل هستش ولي من فقط خواستم نشون بدم از لحاظ اي پي اس هم اين شركت پتانسيل فوق العاده اي داره

[سیگنال]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

من سهامداره آ س پ هستم و فعلا به هیچ عنوان قصد فروش ندارم.
اما در مورد صف فروش این سهم باید عرض کنم. دوستان سهم تقریبا خشک شده. صف فروش امروز کاملا مصنوعی و عمدی چیده شد. بطوریکه در چندین نوبت صف فروش رابالای 2 میلیون میرسید اما یکجا یک میلیون از صف فرا بر میداشت. و مجددا اضافه میکرد. اینگونه کارها فقط و فقط برای حجیم کردن صف فروش و ترقیب سهامدار حقیقی برای فروش سهم هست بس
شما برید معاملات دیروز سهم را ببینید. تمام ساختمانیها با عرضه بالا همراه بودند اما آ س پ کاملا متفاوت عمل کرد و حقوقی و حقیقی خرید داشتند بطوریکه آمار خریدار از فروشنده بسیار کمتر بود.

سهمی که بالای 300 درصد افزایش سرمایه داره با دارایی های فوق العاده اش که در بین کل ساختمانی ها زبانزد می باشد خیلی تمیز و شیک جمع خواهد شد

[rajabnejad]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

پتانسیل های نهفته (آ.ث.پ)









آ س پ بعد از مجمع تقسیم سود از 490 تومان تا 724 تومان تا روز گذشته رشد کرد و امروز با اصلاح قیمتی روبرو شده و به صف فروش رسید.

این شرکت در مجمع خود تقسیم سود 27 تومانی از سود 83 تومانی داشت و قرار است سرمایه خود را جهت تامین مالی پروژه های پاسارگاد و اقامتی شمشک و رشدیه تبریز 5 برابر کند.درآمدی بابت این سه پروژه در بودجه سال مالی جاری با توجه به اجرایی نشدن افزایش سرمایه تا به حال شناسایی نشده است.

برای سال مالی 93 بهای تمام شده شامل هزینه ساخت پروژه پاسارگاد 113.4 میلیارد تومان،پروژه شمشک 136.9 میلیارد تومان و رشدیه تبریز 15.8 میلیارد تومان بوده است.مبالغ کل فروش پروژه ها نیز به ترتیب برای پاسارگاد 150 میلیارد تومان شمشک 221.5 میلیارد تومان و رشدیه تبریز 26.6 میلیارد تومان می باشد.

درصد پیشرفت پاسارگاد 62 درصد،شمشک 48 درصد و رشدیه تبریز 74 درصد بوده است

با توجه به میزان پیشرفت پروژه ها تا کنون مخارج پروژه پاسارگاد 65.3 میلیارد تومان،مخارج شمشک 66.8 میلیارد تومان و مخارج رشدیه تبریز 5.2 میلیارد تومان بوده است.بر اساس میزان پیشرفت نیز اگر میزان درآمد فروش را تا الان برآورد کنیم برای پاسارگاد فروش 93 میلیارد تومانی ،برای شمشک فروش 106.3 میلیارد تومانی بدست می اید

با این تفاسیر سود ناخالص پروژه پاسارگاد تا به الان 27.7

پروژه شمشک 39.5

بدست می آید.

که جمعا 67.2 میلیارد تومان خواهد شد که پس از کسر مالیات 50.5 میلیارد تومان خواهد شد که به ازای هر سهم حدودا 252 تومان بر سود هر سهم شرکت موثر است.در این جا از سود فروش پروژه تبریز نیز صرف نظر کرده ایم.بنابراین در صورت افزایش سرمایه این شرکت در سال جاری از محل این سه پروژه سود خوبی را پیش بینی خواهد کرد

شایان ذکر است آخرین سود پیش بینی شده برای سال مالی منتهی به 31/6/93 مبلغ 93 تومان بوده است


پرشین تحلیل

[behrouz6262]

پاسخ : شركت آ.س.پ ( آ س پ )

رشد آ س ب و تنفس آن برای حرکت مجدد آن واجب و لازم است واز لحاظ نمو داری اصلاح تا 620 را تکنیکالیستها تعیین نمودن که می شود دوروز دیگر ولی بعد از آن یک راست تا 900 مقومت حرکت می کند بنا براین دوستان اگر اجازه بدهند سهم ای استراحت خود را درست انجام دهد به نظر من بهتر است

اگربه تحلیلهای ستاره خانوم -وآقای امیر وفا نگاه کنیم و حد وسط تعدیل امیر وفا در نظر بگیریم(1918 ریال )و افزایش 500% را کنار آن بیا وریم (وفرض کنیم این افزایش فقط 6 ماه در بانک سبرده شده وسود آن را در نظر بگیریم12 میلیارد با سود 38 میلیارد امیر وفا می شود 50 میلیارد )سرمایه جدید شرکت هم 120 میلیارد سود هر سهم 50/120 =41 تومان

p/e ابن شرکت را 8 در نظر بگیریم قیمت سهم 328 تومن در می آید ضرب در 6 کنیم 1968 تومن خواهیم داشت

خرید +450 (افزایش سرمایه )+ ارزش افزوده =1968

اگر سهم را دو روز بعد بخریم (620تومن )آنگاه

ارزش افزوده =1968-620-450=900 نومن (نوش جان صابرین )