Tweet
پاسخ : بهپاک (غبهپاک)
از اونجایی که به یکی از اساتید دوست داشتنی خودم قول دادم پست نزارم این پست کلی تا آخر تعطیلات رو که استادم بهپاک بزرگ برا من فرستاده رو می زارم
وقتی داریم سهمی رو بررسی می کنیم باید جدولی تهیه کرد و پتانسیل ها و تهدیدهای بنیادی اون سهم رو نوشت
اول تهدیدها
1. کاهش قیمت فروش کنجاله و روغن خام و پروتئین شرکت با توجه به کاهش نرخ قیمتهای جهانی :
از اونجا که شرکت بیشتر فروشش داخلی است و همچنین کیفیت بالای محصولات تولیدی در مورد کنجاله و روغن خام تولیدی حداکثر تا 10 درصد زیر قیمت پیش بینی شرکت احتمال افت است (تا 100 تومان سود شرکت را کاهش می دهد )
اما در مورد پروتئین تولیدی شرکت که در حال حاضر محصول اصلی شرکت است این تهدید صدق نمی کند
2. کاهش میزان فروش شرکت به نسبت میزان پیش بینی :با توجه به تقاضا بازار داخلی این مورد هم تهدید به حساب نمی آید و حتی عکس آن محتمل است
3. مواد اولیه گرانقیمت موجودی اول دوره :که با توجه به مصرف حداکثری این مواد در سال قبل و کاهش بسیار زیاد موجودی مواد اولیه گرانقیمت این تهدید هم برای 94 صدق ندارد
فرصتها :
1.رفتن به مجمع 93شرکت و دریافت سود مجمع
2. سود 127 تومانی سال 94
3. ورود به بازار فرابورس تا اردیبهشت ماه
4. افزایش سرمایه 90 درصدی تا آخرسال 94
5. مدیریت عالی دکتر شریفی
احتمالات مثبت بسیار بالا که تغییرات ژرفی در قیمت سهم می گذارد
1.کاهش بیش از 25 درصدی قیمت دانه سویا جهانی به نسبت پیش بینی شرکت (تا 300 تومان احتمال اثر مثبت داردکه 100 تومان آن با کاهش قیمت کنجاله و روغن سر به سر شود در نهایت 200 تومان به سود شرکت اضافه می شود )
2. افزایش قیمت پروتئین تولیدی شرکت تا 15 درصد (تا 70 تومان اثر مثبت بر سهم دارد )
3. ایجاد تعرفه 10 تا 24 درصدی بر واردات روغن خام و با احتمال کمتر کنجاله وارداتی :واحد روغن کشی شرکت فعال و سود ده و فروش شرک تا 700 میلیارد تومان امکان رشد می یابد و قیمت روغن خام و کنجاله در بازار داخلی افزایش می یابد
4.فروش زمین 4 هکتاری گرگان (در صورت کنار آمدن با معارضان زمین تا آخر 94 )
5. کاهش تحریمها و رفع هزینه های مالی اضافی خرید دانه سویا
6. افزایش سود سهام اقتصاد نوین شرکت با توجه به رفع تحریمها و....
7. تبدیل 5 هکتار زمین 30 هکتاری به کاربری تجاری و مسکونی
8. تبدیل بهشهر به منطقه ویژه اقتصادی
9.تبدیل وام های با درصد سود بالا به وام های با درصد سود پایین و کاهش 6 تا 10 میلیارد تومانی هزینه های مالی
10. و ..........
نکته بسیار مهم عدم رشد قیمت سهم و در کف بودن سهم است پس ریسک خرید در قیمت بالا یا پس از رشد را هم ندارد
ارزش جایگزینی بیش از 500 میلیارد تومانی و ذاتی بیش از 2100 تومان در کنار قیمت 350 تومان
پذیرش ریسک را با توجه به ریواردهای موجود بسیار قابل قبول می نماید
از اونجایی که به یکی از اساتید دوست داشتنی خودم قول دادم پست نزارم این پست کلی تا آخر تعطیلات رو که استادم بهپاک بزرگ برا من فرستاده رو می زارم
وقتی داریم سهمی رو بررسی می کنیم باید جدولی تهیه کرد و پتانسیل ها و تهدیدهای بنیادی اون سهم رو نوشت
اول تهدیدها
1. کاهش قیمت فروش کنجاله و روغن خام و پروتئین شرکت با توجه به کاهش نرخ قیمتهای جهانی :
از اونجا که شرکت بیشتر فروشش داخلی است و همچنین کیفیت بالای محصولات تولیدی در مورد کنجاله و روغن خام تولیدی حداکثر تا 10 درصد زیر قیمت پیش بینی شرکت احتمال افت است (تا 100 تومان سود شرکت را کاهش می دهد )
اما در مورد پروتئین تولیدی شرکت که در حال حاضر محصول اصلی شرکت است این تهدید صدق نمی کند
2. کاهش میزان فروش شرکت به نسبت میزان پیش بینی :با توجه به تقاضا بازار داخلی این مورد هم تهدید به حساب نمی آید و حتی عکس آن محتمل است
3. مواد اولیه گرانقیمت موجودی اول دوره :که با توجه به مصرف حداکثری این مواد در سال قبل و کاهش بسیار زیاد موجودی مواد اولیه گرانقیمت این تهدید هم برای 94 صدق ندارد
فرصتها :
1.رفتن به مجمع 93شرکت و دریافت سود مجمع
2. سود 127 تومانی سال 94
3. ورود به بازار فرابورس تا اردیبهشت ماه
4. افزایش سرمایه 90 درصدی تا آخرسال 94
5. مدیریت عالی دکتر شریفی
احتمالات مثبت بسیار بالا که تغییرات ژرفی در قیمت سهم می گذارد
1.کاهش بیش از 25 درصدی قیمت دانه سویا جهانی به نسبت پیش بینی شرکت (تا 300 تومان احتمال اثر مثبت داردکه 100 تومان آن با کاهش قیمت کنجاله و روغن سر به سر شود در نهایت 200 تومان به سود شرکت اضافه می شود )
2. افزایش قیمت پروتئین تولیدی شرکت تا 15 درصد (تا 70 تومان اثر مثبت بر سهم دارد )
3. ایجاد تعرفه 10 تا 24 درصدی بر واردات روغن خام و با احتمال کمتر کنجاله وارداتی :واحد روغن کشی شرکت فعال و سود ده و فروش شرک تا 700 میلیارد تومان امکان رشد می یابد و قیمت روغن خام و کنجاله در بازار داخلی افزایش می یابد
4.فروش زمین 4 هکتاری گرگان (در صورت کنار آمدن با معارضان زمین تا آخر 94 )
5. کاهش تحریمها و رفع هزینه های مالی اضافی خرید دانه سویا
6. افزایش سود سهام اقتصاد نوین شرکت با توجه به رفع تحریمها و....
7. تبدیل 5 هکتار زمین 30 هکتاری به کاربری تجاری و مسکونی
8. تبدیل بهشهر به منطقه ویژه اقتصادی
9.تبدیل وام های با درصد سود بالا به وام های با درصد سود پایین و کاهش 6 تا 10 میلیارد تومانی هزینه های مالی
10. و ..........
نکته بسیار مهم عدم رشد قیمت سهم و در کف بودن سهم است پس ریسک خرید در قیمت بالا یا پس از رشد را هم ندارد
ارزش جایگزینی بیش از 500 میلیارد تومانی و ذاتی بیش از 2100 تومان در کنار قیمت 350 تومان
پذیرش ریسک را با توجه به ریواردهای موجود بسیار قابل قبول می نماید
نظر