Tweet
با اجازه از بهنام عزیز L-)
1. بشهاب امروز به شکل واضح نه بازگشایی که در حال سلاخی بود
فردا بشهاب با ارزش روز بازار 24 میلیارد تومان و سود انباشته 15.5 میلیارد تومان که قرار بر افزایش سرمایه 200 درصدی است و با سود ی که با یورو 3900 تومان معادل 115 تومان برای 92 است بدون اعلام سود تلفیقی 92 در حال بازگشایی است
2.نگاهی به سهم پارس دارو
ابتدا نکات منفی :
1. مفاد ماده 240 اصلحیه قانون تجارت مبني بر پرداخت سود سهام مصوب ظرف مدت 8 ماه پس از تصویب مجمع عمومي بعضا" رعایت نگردیده است .
2. سود پیشنهادي جهت تقسیم بین سهامداران براي سال 1391 ، از قرار هر سهم 1750ریال است. با توجه به عدم پرداخت بخشي از سود مصوب سال قبل و لزوم باز پرداخت تسهیلات دریافتي طي سال 1392،تحقق پرداخت سود پیشنهادي هئیت مدیره در این خصوص، موکول به تامین منابع مالي از طریق وصول مطالبات یا اخذ تسهیلات است.
3.شرکت در پیش بینی سود سال 92 تراز ارزی به مبلغ 7.5 میلیون دلار با دلار 1226 تومان دیده است (پس از کسر دلار صادراتی از آن )معادل حداکثر 9 میلیارد تومان باید به سرجمع هزینه های تولید که 50 میلیارد تومان است اضافه گردد یعنی 60 میلیارد تومان هزینه تولید
موارد مثبت :
1. سرمایه شرکت 7 میلیارد تومان و ارزش بازار آن 144 میلیارد تومان (قیمت هرسهم 2075 تومان با سود 344 تومان برای 91 که مجمع در پیش دارد )
2. شرکت صاحب 52 درصد سهام داروسازی فارابی و 16 درصد دارویی امین است که خود این دوتا رقمی معادل 120 میلیارد تومان به قیمت روز سهام و نه بلوکی ارزش دارند یعنی از ارزش بازار 144 میلیارد تومانی دپارس کسر کنیم میشود ارزش بازار دپارس 24 میلیارد تومان ....یاللعجب
3. در پیش بینی 92 میزان فروش بدون در نظر گرفتن افزایش قیمت داروها در 92 که حداقل 40 درصد است در نظر گرفته شده است که همانطور که دلار را 2500 تومان حساب کردیم مبلغ فروش را نیز 40 درصد اضافه می کنیم یعنی به جای 65 میلیارد تومان می شود 90 میلیارد تومان یعنی 25 میلیارد تومان اضافه که 10 میلیارد هزینه دلار را از آن کم می کنیم می شود 15 میلیارد مازاد یا تعدیل 200 تومانی برای پیش بینی 92 تا اینجا یا سود 460 تومان برای 92
4. سود حاصل از سرمایه گذاری ها را در پیش بینی 11 میلیارد کرفته که فقط در 91، 17 میلیارد ساخته است که با توجه به افزایش نرخ های اعلامی دارو اگر این را برای 92 معادل 20 میلیارد تومان بدانیم می شود 9 میلیارد تومان تعدیل دیگر یا به عبارتی 150 تومان دیگر تعدیل
ودر نهایت به سود تحلیلی خام 600 تومان برای سال 92 می رسیم
خوب قیمت الان 2075 تومان که حداقل در مجمع 200 تومان می گیرید و سهم 1900 تومان با سود تحلیلی 600 تومان برای 92 می رسید
1. بشهاب امروز به شکل واضح نه بازگشایی که در حال سلاخی بود
فردا بشهاب با ارزش روز بازار 24 میلیارد تومان و سود انباشته 15.5 میلیارد تومان که قرار بر افزایش سرمایه 200 درصدی است و با سود ی که با یورو 3900 تومان معادل 115 تومان برای 92 است بدون اعلام سود تلفیقی 92 در حال بازگشایی است
2.نگاهی به سهم پارس دارو
ابتدا نکات منفی :
1. مفاد ماده 240 اصلحیه قانون تجارت مبني بر پرداخت سود سهام مصوب ظرف مدت 8 ماه پس از تصویب مجمع عمومي بعضا" رعایت نگردیده است .
2. سود پیشنهادي جهت تقسیم بین سهامداران براي سال 1391 ، از قرار هر سهم 1750ریال است. با توجه به عدم پرداخت بخشي از سود مصوب سال قبل و لزوم باز پرداخت تسهیلات دریافتي طي سال 1392،تحقق پرداخت سود پیشنهادي هئیت مدیره در این خصوص، موکول به تامین منابع مالي از طریق وصول مطالبات یا اخذ تسهیلات است.
3.شرکت در پیش بینی سود سال 92 تراز ارزی به مبلغ 7.5 میلیون دلار با دلار 1226 تومان دیده است (پس از کسر دلار صادراتی از آن )معادل حداکثر 9 میلیارد تومان باید به سرجمع هزینه های تولید که 50 میلیارد تومان است اضافه گردد یعنی 60 میلیارد تومان هزینه تولید
موارد مثبت :
1. سرمایه شرکت 7 میلیارد تومان و ارزش بازار آن 144 میلیارد تومان (قیمت هرسهم 2075 تومان با سود 344 تومان برای 91 که مجمع در پیش دارد )
2. شرکت صاحب 52 درصد سهام داروسازی فارابی و 16 درصد دارویی امین است که خود این دوتا رقمی معادل 120 میلیارد تومان به قیمت روز سهام و نه بلوکی ارزش دارند یعنی از ارزش بازار 144 میلیارد تومانی دپارس کسر کنیم میشود ارزش بازار دپارس 24 میلیارد تومان ....یاللعجب
3. در پیش بینی 92 میزان فروش بدون در نظر گرفتن افزایش قیمت داروها در 92 که حداقل 40 درصد است در نظر گرفته شده است که همانطور که دلار را 2500 تومان حساب کردیم مبلغ فروش را نیز 40 درصد اضافه می کنیم یعنی به جای 65 میلیارد تومان می شود 90 میلیارد تومان یعنی 25 میلیارد تومان اضافه که 10 میلیارد هزینه دلار را از آن کم می کنیم می شود 15 میلیارد مازاد یا تعدیل 200 تومانی برای پیش بینی 92 تا اینجا یا سود 460 تومان برای 92
4. سود حاصل از سرمایه گذاری ها را در پیش بینی 11 میلیارد کرفته که فقط در 91، 17 میلیارد ساخته است که با توجه به افزایش نرخ های اعلامی دارو اگر این را برای 92 معادل 20 میلیارد تومان بدانیم می شود 9 میلیارد تومان تعدیل دیگر یا به عبارتی 150 تومان دیگر تعدیل
ودر نهایت به سود تحلیلی خام 600 تومان برای سال 92 می رسیم
خوب قیمت الان 2075 تومان که حداقل در مجمع 200 تومان می گیرید و سهم 1900 تومان با سود تحلیلی 600 تومان برای 92 می رسید
نظر